Fonden har under månaden reducerat sin risknivå i portföljen och har minskat exponeringen mot Europa för att istället öka exponeringen mot USA. I fondens obligationsdel såg man ökande spreadar vilket gjorde investment grade-krediter mer attraktiva och fonden ökade sin andel.
Förvaltaren har sänkt sina tillväxtförväntningar på eurozonen från 3,9 procent till 2 procent och menar att risken för lågkonjunktur stiger i Europa samtidigt som inflationen troligtvis kommer vara hög åtminstone fram till halvårsskiftet.
Fondens tre största aktieinnehav vid månadsskiftet var Nestle, Diageo och Prysmian med portföljvikter om 1,39, 0,99 respektive 0,92 procent.
Fondens räntedel stod for 55 procent av totala portföljvikten. Det genomsnittliga kreditbetyget uppgick till BBB+. Den modifierade durationen i portföljen uppgick till 2,40 år.
Bland fondens största ränteinnehav fanns bland annat franska statsobligationer, Schneider Electric och BNP Paribas.
| AXA WF Defensive Optimal Income F EUR, % | mars, 2022 |
| Fond MM, förändring i procent | 0,26 |
| Fond i år, förändring i procent | -1,85 |
Aktuellt
SENASTE
