Vad gäller fondens utveckling, var systematisk makro fondens främsta bidragsgivare. Strategin fick positiva bidrag från utvecklade marknader medan alternativa marknader tyngde fondens utveckling.
“Relativvärdespositioner bland asiatiska aktiemarknader var särskilt vinstdrivande givet den spridning som vuxit mellan Tokyo- och Hongkongbörserna. Även positioner inom valutor och råvaror på utvecklade marknader var lönsamma”, förklarar förvaltarna.
Bidraget från systematisk trend var istället svagt negativt. Strategin tyngdes av positioner på alternativa marknader.
“Däremot genererades bra vinster på utvecklade marknader tack vare positioner på östasiatiska aktiemarknader samt bidrag från jordbruksprodukter och spannmål”, skriver förvaltarna också.
Även lång/kort-aktie var något negativt under månaden. Strategin fick positiva bidrag från långa positioner i storbolag inom mjukvarubolag i den amerikanska tekniksektorn. Strategin fick även positiva bidrag från den europeiska finanssektorn, medan bidraget från långa positioner inom material- och kapitalvarusektorn i globala industribolag tyngde utvecklingen.
“Bidraget från positionering inom globala hälso- och sjukvårdssektorer var nära noll i januari, med kortalfa från läkemedelssektorn”, utvecklar förvaltarna ytterligare.
Avslutningsvis skriver förvaltarna att de minskat riskbidraget inom lång/kort-aktie och istället ökat riskbidraget inom alternativa marknader från systematisk makro.
Vid månadsskiftet låg allokeringen mot lång/kort-aktie på 58 procent, allokeringen mot systematisk trend på 26 procent och systematisk makro på 15 procent.
| Brummer Multi-Strategy, % | januari, 2024 |
| Fond MM, förändring i procent | -0,3 |
| Fond i år, förändring i procent | -0,3 |
Aktuellt
SENASTE
