Baserat på bolagets trading update höjer vi EPS-estimaten med 4,6%. Bolaget fortsätter att överraska positivt på lönsamheten till följd av prisoptimeringar och god kontroll av kostnadsbasen. För kommande två år höjer vi våra intäktsestimat med 3,3% respektive 4,7%. Det reflekterar bolagets nyligen genomförda förvärv samt fortsatt marginalexpansion. Estimat på innevarande år är rensade för EO-poster.
Höjer motiverat värde
Baserat på den fortsatt starka utveckling i kvartalet höjer vi vårt motiverade värde till 470–475 kr ifrån 450–460 kr. Vi ser en ytterligare uppsida för våra estimat och motiverat värde vid framtida förvärv.
Aktuellt
SENASTE
