Upp emot 2,6 miljarder aktier ska gå till försäljning, och dessa kommer representera 5,5 procent av företaget.
Cnooc är sedan tidigare noterat i Hongkong.
Kinesiska petroleum- och naturgasbolaget Cnooc, som delvis ägs av Kina, planerar att ta in 5,4 miljarder dollar genom att genomföra en börsintroduktion i Shanghai. Detta enligt ett uttalande, rapporterar Bloomberg News.
LÄS MER