Läkemedelsbolaget Sobi höll under gårdagen en kapitalmarknadsdag där bolaget visade upp en väldigt positiv syn på bolagets framtida utveckling generellt och specifikt inom hemofiliområdet samt Synagis. Pareto ställer sig bakom den positiva synen, men ser att utvecklingen kan gå åt två håll och att osäkerheten fortsatt kommer att ligga som ett lock på aktiekursens utveckling. Det framgår av en analys.
Pareto sänker samtidigt estimaten på royaltys från hemofiliförsäljningen efter det starka upptaget av Hemlibra i USA vilket också leder till en sänkt riktkurs. Riktkursen sänks till 185 kronor aktien, från tidigare 192 kronor, medan behåll-rekommendationen upprepas.
Pareto påpekade det lämnades lite information om BIVV001, den potentiella livlinan i hemofiliverksamheten, och att bolaget istället målade upp en bild där den stora tillväxten kommer från tagna marknadsandelar från äldre produkter.
"Hursomhelst kommer Hemlibra ligga som ett moln över Sobi under kommande 6-8 månaderna", skriver Pareto.
Aktuellt
SENASTE
