Pareto drar ner Storytels riktkurs efter sänkta estimat från ny analytiker
Pareto Securities sänker riktkursen för ljudboksspecialisten Storytel till 120 kronor (160) efter att ha återupptagit bevakningen med en ny analytiker. Rekommendationen köp upprepas.
ANNONS
En ändring i estimaten ligger bakom den sänkta riktkursen. Samtidigt gillar Pareto fortsatt Storytel och anser aktien som än mer tilltalande efter kursnedgången.
“Efter en nedgång på 21 procent från årets högsta nivåer har multiplarna minskat betydligt och aktierna handlas nu till 7,0 och 5,4 gånger ev/ebitda på förväntade 2026 respektive 2027, vilket vi finner attraktivt mot bakgrund av utsikterna för de kommande åren”, skriver analyshuset.
Angående Q3-rapporten står det att den bör bli ett “positivt event”. Rapporten bedöms bland annat komma att minska risken kring guidningen för innevarande år, enligt Pareto.
Intäkterna väntas komma in på 1 miljard kronor, en ökning på fem procent, samtidigt som justerat ebitda väntas bli 203 miljoner kronor, vilket resulterar i en förbättring av marginalen med 1,6 procentenheter till 20 procent.
