Bildkälla: Stockfoto

SPP Generation 50-tal ökade 0,80 procent i september – aktieövervikt bidrog positivt

Fonden SPP Generation 50-tal steg 0,80 procent i september, vilket var i linje med fondens jämförelseindex som också steg 0,80 procent. Sedan årsskiftet har fonden avkastat 7,82 procent och är därmed bättre än index som har ökat 6,96 procent. Det framgår av en månadsrapport från fondens förvaltare Olav Chen.

Inledningsvis skriver förvaltaren att Stockholmsbörsen steg med 1,4 procent i september, medan globala aktier, mätt med MSCI World DM, klättrade 0,4 procent och tillväxtregioner, mätt i MSCI EM, ökade 5,2 procent.

Den svenska penningmarknaden steg samtidigt med 0,30 procent, medan svenska statsobligationer och bostadsobligationer steg med 0,7 procent vardera.

Under månaden överraskade också den amerikanska centralbanken Fed med en dubbelsänkning på 50 punkter.

"Historisk har så stora räntesänkningar sällan genomförts om inte ekonomin är nära att gå in i en recession. Samtidigt har vi sällan sett en så snabb penningpolitisk åtstramning och ett motsvarande förlopp för inflationen", skriver förvaltaren.

Det tilläggs att Fed verkar vara säker på att inflationen är under kontroll och att fokuset därmed har skiftat mot den försvagade arbetsmarknaden. Enligt förvaltaren är frågan nu hur snabbt Fed kommer sänka räntan till den neutrala räntenivån, med tanke på att riskbilden i ekonomin har förändrats.

"Marknaden ser också ut att ta emot beskedet positivt och gillar att den ekonomiska aktiviteten varken är för varm eller för kall utan i stället alldeles lagom så att Fed kan fortsätta att sänka räntan."

Fonden hade omkring 4 procentenheter mer aktier än jämförelseindex vid början av oktober. Fondens tillgångsfördelning bestod till 72,47 procent av räntebärande instrument och andelen aktier till 27,50 procent.

Gällande fondens regionala exponering stod Nordamerika och Europa för 47,98 respektive 42,46 procent av exponeringen, följt av Asien med en vikt om 7,45 procent.

De största sektorerna var industri, informationsteknik och finans med vikter om 21,52, 20,83 respektive 19,57 procent.

SPP Generation 50-tal, %september, 2024
Fond MM, förändring i procent0,80
Index MM, förändring i procent0,80
Fond i år, förändring i procent7,82
Index i år, förändring i procent6,96
Börsvärldens nyhetsbrev
ANNONSER