Under februari har fonden valt att ta in två nya innehav i form av Alfa Laval och Assa Abloy. Samtidigt ökade fonden innehavet i ABB. Gemensamt för de tre bolagen är att de ligger sent i cykeln och vinstökningar kommer först om 2-3 år och därför bör de enligt Blecher köpas redan nu.
"ABB och Alfa har också tydlig ESG-koppling och tjänar på energi och elektrifieringen. Assa Abloy med sina höga marginaler och historik av små, fina förvärv ser billigare ut än på länge och där såg vi nyligen också vd öka sitt innehav", skriver förvaltaren.
Vidare skriver Blecher att en del aktier fortsätter att vara ute i kylan. NCC, Skanska, Tele 2 och Telia är sådana exempel. I dessa bolag tror förvaltaren att den riskjusterade avkastningen bör vara väldigt god.
Industrisektorn var den bransch med mest allokerat kapital då portföljvikten uppgick till strax under 40 procent.
De tre största innehaven i portföljen vid månadsskiftet var Volvo, Holmen och Investor med portföljvikter på 8,4, 7,7 respektive 7,6 procent.
| Carnegie Sverigefond, % | februari, 2021 |
| Fond MM, förändring i procent | 1,11 |
| Fond i år, förändring i procent | 3,27 |
Aktuellt
SENASTE
