För att kunna stärka lönsamheten måste branschen "reducera kostnader effektivt, öka effektiviteten samt höja nivån på kostnadskontrollen", sade CPCA i ett uttalande.
Intäkterna inom branschen steg 3 procent under första elva månaderna, medan kostnaderna var högre med 4 procent under samma period.
Särskilt tuffa är förhållandena för tillverkare av elbilar, där BYD har konsoliderat en del av marknaden på bekostnad av mindre aktörer. Vissa som försvunnit är Jiyue, uppbackat av Baidu och Geely, samt Human Horizons Group, även känt som HiPhi.