Robeco New World Financial ökade 3,22 procent i juni - stabila kapitalmarknader trots geopolitisk osäkerhet
Bildkälla: Stockfoto

Robeco New World Financial ökade 3,22 procent i juni - stabila kapitalmarknader trots geopolitisk osäkerhet

Fonden Robeco New World Financial E EUR steg 3,22 procent i juni, vilket var bättre än fondens jämförelseindex som steg 0,22 procent. Sedan årsskiftet har fonden avkastat 3,09 procent och är därmed sämre än index som har ökat 3,27 procent. Det framgår av en månadsrapport från förvaltarteamet bestående av Patrick Lemmens, Michiel van Voorst och Koos Burema.

Marknadskommentaren inleds med att förvaltarna konstaterar en månad med stabila kapitalmarknader, trots ett stormigt geopolitiskt klimat. I finansbolagens värld leddes utvecklingen av Europa och tillväxtmarknader.

Fonden utvecklades under månaden bättre än sitt referensindex, främst drivet av temat Digital Finance men även Aging Finance.

Bland enskilda bolag gynnades utvecklingen av Circle, Coinbase, Robinhood Markets, Hundsun Technologies, Nu Holdings, Hana Financial, Citigroup och Goldman Sachs. Negativa bidrag kom istället från Adyen, Wise och Bank Rakyat Indonesia.

Sektorvis bidrog kapitalmarknader, finansiella tjänster, försäkring och mjukvara mest, medan banker drog ned avkastningen.

Avslutningsvis menar förvaltarna att aktiemarknaderna i år är starkt korrelerade med likviditetsläget globalt. Ränteutvecklingen signalerar ett nytt inflationsregim, där strukturella faktorer efter pandemin och geopolitiska spänningar håller trycket uppe. Inom temat Aging Finance pågår, enligt förvaltarna, en tydlig förskjutning av pensionsansvaret från stat och arbetsgivare till individen.

"På tillväxtmarknaderna tyngs utsikterna för 2025 av politisk osäkerhet och centralbankernas förmåga att sänka räntorna. Tillväxtmarknadernas valutor är dock betydligt billigare i dag jämfört med när Trumps första handelskrig inleddes 2018."

De största innehaven i fondens portfölj vid månadsskiftet var Citigroup, Bank of America och AIA Group med portföljvikter om 2,94, 2,88 respektive 2,69 procent.

Robeco New World Financial E EUR, %juni, 2025
Fond MM, förändring i procent3,22
Index MM, förändring i procent0,22
Fond i år, förändring i procent3,09
Index i år, förändring i procent3,27
Börsvärldens nyhetsbrev