Alpcot Equities ökade 11,40 procent i juni - tog in Samsung i portföljen

Fonden Alpcot Equities D SEK steg 11,40 procent i juni. Sedan årsskiftet har fonden avkastat 38,81 procent. Det framgår av en månadsrapport från fondens förvaltare Jonas Olavi.

Förvaltaren skriver inledningsvis att marknaden utgår från att konflikten mellan USA/Israel och Iran håller på att avta, vilket har lett till fallande oljepriser och minskad oro för inflation. Tidigare farhågor om stagflation beskrivs ha varit överdrivna och förvaltaren tror i stället på högre tillväxt, lägre inflation och sjunkande räntor framöver, vilket gynnar börsen.

Samtidigt signalerar den nya Fed-chefen Kevin Warsh ett starkt fokus på prisstabilitet, men fallande inflationsförväntningar kan ändå öppna för framtida räntesänkningar.

De innehav som utvecklades mest positivt var Applied Materials, KLA, Lam, Sandisk, ASML och Caterpillar, medan ON Semiconductor, Coreweave, Broadcom, NVIDIA och Amazon utvecklades negativt.

"Största förloraren blev ON Semiconductor med ett fall på drygt 21 procent efter att de annonserat om ett uppköp av bolaget (människa-maskinsgränssnittsteknik) Synaptics för 7 miljarder dollar, något de menar kommer bidra till vinsten om 18 månader och öka ONs adresserbara med ytterligare 30 miljarder dollar till cirka 43 miljarder dollar", skriver förvaltaren.

Gällande portföljaktiviteten minskade fonden kassan och köpte i ON Semiconductor, Sandisk, Western Digital, Broadcom, Caterpillar, Citigroup, Comfort Systems. Minskningar gjordes samtidigt i Micron, Amazon och Alphabet. Man tog även hem vinsten i Walmart under månaden. Samsung blev samtidigt ett nytt bolag i fonden.

"Samsung handlas till p/e 7 på årets vinstprognos, samt till 5 kommande år, vilket indikerar att marknaden anser att bolaget fortfarande är kraftigt cykliskt. Vinsten bedöms öka med 495 procent i år och med 38 procent nästa. Försäljningen bedöms öka med 106 procent i år och med 27 procent nästa år (innan investeringsprognosen presenterades)."

Micron redovisade samtidigt en Q3-rapport, där försäljningen och vinsten översteg förväntningarna, samtidigt som bolaget guidade för en 20 procent högre vinstuppgång än väntat för Q4.

De största innehaven vid månadsskiftet var Micron, TSMC och Advanced Micro Devices med portföljvikter om 8,37, 5,00 respektive 4,68 procent. Största sektorer var informationsteknik, industrivaror och -tjänster samt finans.

USA var den största marknaden med 59,57 procent av portföljen, följt av Europa, exklusive Sverige, samt tillväxtmarknader med 22,74 respektive 6,88 procent.

Alpcot Equities D SEK, %	juni, 2026
Fond MM, förändring i procent	11,40
Fond i år, förändring i procent	38,81

Alpcot Equities ökade 11,40 procent i juni - tog in Samsung i portföljen

Medicortex siktar mot kommersialisering av ProbTBI

Vad är ett investmentbolag? Så fungerar investmentbolag

Vad är en ETF? En enkel guide till börshandlade fonder

Börsens öppettider – när öppnar Stockholmsbörsen, USA och världens största börser?

Botnia Gold växlar upp – från första gruvan till nästa tillväxtfas

Redeye höjer base case för Sivers Semiconductors till 6,8 kronor

Sommaravslutning i Bra Snack!

OpenIR lanserar ny plattform för att förenkla börsinformation

Publicera din analys på Börsvärlden

Medicortex siktar mot kommersialisering av ProbTBI

Vad är ett investmentbolag? Så fungerar investmentbolag

Vad är en ETF? En enkel guide till börshandlade fonder

Börsens öppettider – när öppnar Stockholmsbörsen, USA och världens största börser?

Botnia Gold växlar upp – från första gruvan till nästa tillväxtfas

Redeye höjer base case för Sivers Semiconductors till 6,8 kronor

Sommaravslutning i Bra Snack!

OpenIR lanserar ny plattform för att förenkla börsinformation

Publicera din analys på Börsvärlden

Alpcot Equities ökade 11,40 procent i juni - tog in Samsung i portföljen

Medicortex siktar mot kommersialisering av ProbTBI

Vad är ett investmentbolag? Så fungerar investmentbolag

Vad är en ETF? En enkel guide till börshandlade fonder

Börsens öppettider – när öppnar Stockholmsbörsen, USA och världens största börser?

Botnia Gold växlar upp – från första gruvan till nästa tillväxtfas

Redeye höjer base case för Sivers Semiconductors till 6,8 kronor

Sommaravslutning i Bra Snack!

OpenIR lanserar ny plattform för att förenkla börsinformation

Publicera din analys på Börsvärlden

Medicortex siktar mot kommersialisering av ProbTBI

Vad är ett investmentbolag? Så fungerar investmentbolag

Vad är en ETF? En enkel guide till börshandlade fonder

Börsens öppettider – när öppnar Stockholmsbörsen, USA och världens största börser?

Botnia Gold växlar upp – från första gruvan till nästa tillväxtfas

Redeye höjer base case för Sivers Semiconductors till 6,8 kronor

Sommaravslutning i Bra Snack!

OpenIR lanserar ny plattform för att förenkla börsinformation

Publicera din analys på Börsvärlden

Standard Nuclear siktar på värdering upp till 3,6 miljarder dollar i IPO - Reuters

Totalenergies ska diskutera prospekteringsavtal i Syrien

Fortsatt ökning för globala halvledarförsäljningen i maj

Trump öppnar för att sälja F-35-plan till Turkiet - BN

NYSE-chefen ser stark IPO-marknad framför sig

Samtycke till nyhetsbrev