Kemisektorn står inför många utmaningar, säger Ifo-experten på området Anna Wolf.
Företagen bedömer att orderstockarna är mycket låga. Efterfrågan från omvärlden blir också allt svagare, vilket återspeglas i att exportförväntningarna sjönk i september, uppger Ifo.
"Ljuspunkterna var i stort sett obefintliga i september. Tysklands kemiska industri befinner sig i en allvarlig kris", säger Wolf.
Tyskland är Europas största ekonomi och en mycket viktig handelspartner för Sverige. Landet har en omfattande industri inom kemiområdet.