Stockholmsbörsen sjönk 1,9 procent samtidigt som långräntorna fortsatte stiga, drivet av förväntning om att räntesänkningar skjuts längre fram i tiden.
"Det var dock stor spridning bland börsbolagen där vi såg en rekyl för byggbolag och banker, samtidigt som fastighetsbolag och industribolag hade en sämre utveckling", skriver förvaltarna.
Den svenska inflationssiffran kom in lägre än väntat under månaden, vilket gav Riksbanken lite andrum.
Ett flertal bolag utförde nyemissioner under månaden, indikativt om en återhämtning i transaktionsmarknaden. Under månaden deltog fonden i ett antal emissioner, däribland Bulk Infrastructure som emitterade en ny 4-årig obligation på cirka 10 procent. Pengarna ska användas för fortsatt tillväxt i fiber- och datacentersverksamheten.
"Bolaget gynnas av det globalt ökade behovet av datakapacitet i takt med att digitaliseringen ökar och bolaget har dessutom fördelen att ha tillgång till grön energi i överkapacitet i norska Kristiansand", skriver förvaltarna.
Fonden har under månaden ökat exponeringen mot investmentbolaget Bonheur. Bolaget emitterade en ny 5-årig obligation på 7,5 procent och har nettokassa i strukturen. För att finansiera köpen har exponeringen mot Kährs avyttrats då förvaltarna spår svårigheter i en tuffare konjunktur.
Innehavet i Altera Shuttle Tankers har likaså avyttrats. Detta beskrivs av årets kursutveckling inneburit ett marknadspris i större utsträckning. Detta innebar också att fonden gått ut ur sin sista exponering mot olje- och gassektorn.
De största aktieinnehaven i fondens portfölj vid månadsskiftet var Investor, Essity och Volvo med portföljvikter om 9,4, 4,2 respektive 4,0 procent.
Fonden hade störst geografisk exponering mot Sverige med en portföljvikt om 78,0 procent, följt av Norge och Danmark med exponeringar om 7,0 respektive 2,0 procent.
Räntedurationen uppgick till 1,0 år och kreditdurationen till 2,4 år.
| Carnegie Strategifond, % | september, 2023 |
| Fond MM, förändring i procent | -0,7 |
| Fond i år, förändring i procent | 5,68 |
Aktuellt
SENASTE
