Målsättningen är att växa omsättningen 15–20 % årligen, vilket bolaget också gjort historiskt. Vidare ska lönsamhet prioriteras framför högre tillväxt och målet är en EBIT-marginal om 15–20%. Infracom har en uttalad förvärvsstrategi, där bolag förvärvas och integreras i den befintliga verksamheten. Majoriteten av tillväxten numera kommer från förvärv, då den organiska tillväxten har varit låg de senaste åren.
Vi bedömer Infracom som ett stabilt och välskött kvalitetsbolag med god historisk tillväxt och lönsamhet. Vi gillar det höga insiderägandet i kombination med de återkommande intäkterna från de konjunkturokänsliga produkterna och tjänsterna. Vi ser en uppsida i aktien på cirka 60 % utifrån vårt huvudscenario på 2025E, vilket ger en CAGR om cirka 17 %.
Aktuellt
SENASTE
