"Med ett ”short interest” på över 29 procent är bolaget ett populärt blankningsobjekt bland hedgefonder. Det gjorde att bolaget sannolikt blev en måltavla för Reddits Wallstreetbets Group, dock är detta endast en spekulation. Med en stor andel av populära blankade bolag upp så betydlig för månaden så känns det som prisrörelsen är mer av en kortsiktig avvikelse än en långvarig trend och vi flaggar för att många, om inte alla, dessa bolag sannolikt kommer falla tillbaka till sin tidigare värdering", skriver förvaltaren.
Även cybersäkerhetsbolag gav i januari bra avkastning, där ISE Cybersecurity Index steg över 6,4 procent. Förvaltaren menar dock att uppgången inom sektorn inte var särskilt bred, utan att de stora uppgångarna även här utgjordes av svaga bolag vars kurser rusade. Bland annat steg Blackberrys aktiekurs med över 300 procent. De mer traditionella säkerhetsbolagen hade en svagare månad och Dow Jones Aerospace & Defense Index backade med 4,4 procent.
Under månaden släppte cirka 30 procent av portföljens bolag sina kvartalsrapporter. Sinclair uppger att rapporterna i sin helhet var i linje med, eller bättre än förväntan, men att prisutvecklingen för många av bolagen ändå blev pressad av marknaden. Bland rapporterande portföljbolag fanns Lockheed Martin.
"Bolaget rapporterade lite bättre försäljning än förväntat men lite svagare intäkter, dock så var resultatet i stort sett i linje med förväntningarna. Bolagets prognos inför kommande år är bättre än tidigare och det finns en USD 147 miljarder orderstock vilket kommer hjälpa till att dämpa nedsidan. Covid-19 pandemin har påverkat bolaget negativt och det finns mycket jobb kvar kring stridsflygplanet F35 men bolaget har en attraktiv tillväxt inom rymdsegmentet och har kraftig tillväxt inom hypersonicområdet", skriver Sinclair.
Lockheed Martin meddelade under månaden också att man förvärvat Aerojet, vilket förvaltaren tror kommer ge stora synergier inom rymdområdet. Under januari föll dock Lockheed Martins aktie totalt med 7,8 procent. Detta påverkade fonden negativt med 0,5 procent.
| Global Security Fund, % | januari, 2021 |
| Fond MM, förändring i procent | -1,65 |
| Index MM, förändring i procent | 0,72 |
Aktuellt
SENASTE
