I sin analys skriver Penser att Rottneros försäljningspriser släpar efter NBSK-massans prisuppgång, men att positiva resultateffekter väntas under tredje kvartalet med fortsatt stark efterfrågan i Europa och Nordamerika. Investeringen i CTMP-massa med 30 procent kapacitetsökning förväntas ge lönsamhetsbidrag under 2025.
Banken sänker sin prognos för vinst per aktie för 2024 till 0,5 kronor (0,9) och gör mindre justeringar för 2025-26. En cyklisk vinståterhämtning förväntas, men är något förskjuten på grund av produktionsstörningar och fördröjda prisökningar.
"Aktien värderas idag under eget kapital, P/EK 24e 0,9x, vilket är en historisk låg nivå. Det skapar en attraktiv risk-reward givet vårt vinstscenario som bygger på fortsatt goda volymer, ett högt massapris och stabila höga rörliga kostnader."
Aktuellt
SENASTE
