"Marknadsklimatet präglades av en fortsatt dragkamp mellan konjunktur, arbetsmarknad, räntehöjningar från centralbanker och bolagsrapporter. Positiv ekonomisk statistik från både USA och euroområdet visade på god aktivitet i ekonomierna och tämligen stark privat konsumtion", skriver förvaltaren.
Förväntningarna om ett mer uthållig inflationstryck stärktes under månaden när amerikansk arbetsmarknad samt PPI-siffror från USA och Tyskland kom in starkare än väntat. Detta ledde till förväntningar om en förlängd höjningscykel från centralbankerna vilket pressade aktiemarknaderna globalt.
Kronan stärktes under månaden gentemot euron och var i stort sett oförändrad gentemot amerikanska dollarn.
Faktorallokeringen bidrog negativt till fondens relativa utveckling. Övervikt mot bolag med attraktiv värdering tyngde utvecklingen, medan övervikt mot bolag med kvalitetsinslag bidrog positivt.
Fondens undervikt mot energi bidrog positivt till fondens relativa utveckling, medan övervikten mot råvaror påverkade negativt.
Val av bolag bidrog allra mest till fondens relativa överavkastning där de främsta bidragen kom från innehaven i Banco Bilbao, Stellantis och Renesas Electronics.
På bolagsnivå gav undervikterna i Nvidia och Tesla de främsta negativa bidragen till den relativa avkastningen.
Fondens positionering för stigande räntor gav positiva relativa bidrag under månaden.
Fondens största innehav vid månadsskiftet var Stadshypotek, FTSE 100 IDX FUT Mar23 och Swedbank Hypotek med portföljvikter om 7,5, 5,1 respektive 4,9 procent.
Vid månadsskiftet hade fonden omkring 75 procent av allokeringen i aktier och 25 procent i räntebärande produkter.
| SEB Världenfond, % | februari, 2023 |
| Fond MM, förändring i procent | -1,1 |
| Index MM, förändring i procent | -2,4 |
| Fond i år, förändring i procent | 4,9 |
| Index i år, förändring i procent | 3,4 |
Aktuellt
SENASTE
