Konjunkturokänsliga defensiva bolag presterade bäst under månaden. De bäst avkastande portföljbolagen var Booking, Danone och Astra Zeneca.
"Danone har en väldigt ocyklisk verksamhet som en av världens största producenter av mejeriprodukter. Bolaget fick en extra medvind i februari i och med Q4-rapporten som kom ut bättre än förväntat", skriver förvaltarna.
Booking sticker ut då de har en mer cyklisk verksamhet. Förvaltarna hänför den positiva utvecklingen till att covid-19 slutat vara ett hinder för turismen.
Under månaden tog fonden position i det nederländska halvledarbolaget ASML. Förvaltarna motiverar det med att bolaget har en monopolliknande marknadsposition.
Avslutningsvis skriver förvaltarna att konjunkturokänsliga kvalitetsbolag fortsätter vara extra intressant i dagens miljö. Risken för lågkonjunktur är betydligt högre än normalt och då anser förvaltarna att denna investeringsstrategi begränsar risken.
Störst sektorexponering hade fonden vid månadsskiftet mot teknik, hälsovård och konsumtion. Störst geografisk exponering hade man mot USA på 46,9 procent följt av Storbritannien och Frankrike på 12,0 respektive 10,7 procent.
Största enskilda innehav var vid månadsskiftet Alphabet, Schneider Electric och Microsoft med portföljvikter om 4,8, 4,2 respektive 4,1 procent.
| Carnegie Global Quality Companies, % | februari, 2023 |
| Fond MM, förändring i procent | -2,72 |
| Fond i år, förändring i procent | 2,77 |
Aktuellt
SENASTE
