Nordea upprepar köp för specialstålsbolaget Alleima men sänker riktkursen till 117 kronor från 127 kronor.
ANNONS
Efter ett mycket svagt tredje kvartal sänker banken sina prognoser för justerat ebit 2026–2028 med 9–10 procent. Svagheten inom Tube tyngde resultatet, medan Kanthal utvecklades starkt med en resultatökning på 35 procent.
Nordea bedömer att problemen främst är geopolitiska snarare än strukturella och ser potential för en tydlig resultatåterhämtning under 2027. Aktien anses fortsatt undervärderad.
Även Handelsbanken, som har köp på Alleima, väljer att dra ner riktkursen till 122 kronor från tidigare 130 kronor.
I analysen framgår det att banken fortsätter att vara positivt inställd till bolaget på medellång sikt trots den svaga Q3-rapporten.
Handelsbanken räknar med fortsatt motvind under fjärde kvartalet men bedömer att svagheten inom produktkategorin Oil Country Tubular Goods, OCTG, är tillfällig. Samtidigt väntas en gradvis återhämtning i efterfrågan och fortsatt stark utveckling inom Kanthal stödja lönsamheten på medellång sikt.
Även SEB, DNB Carnegie och ABG Sundal Collier har sänkt sina riktkurser på Alleima. Trion upprepar behåll på bolaget.
